Lambda ist die prozentuale Veränderung der Optionswert pro prozentuale Veränderung des Basiswert und somit ein Maß der Hebelwirkung.
Lambda ist einer der Griechen – eine Sammlung von Risikomaßnahmen oder Risikosensitivitäten, die häufig in Optionen verwendet werden und Derivate-Analyse. Lambda misst die Veränderung der Optionsprämien für einen Prozentpunkt in seiner impliziten Volatilität. Wenn der Lambda-Wert hoch ist, wird der Preis einer Option mehr empfindlich auf kleine Änderungen der Volatilität reagieren. Wenn umgekehrt Lambda niedrig ist, haben Änderungen der Volatilität weniger Einfluss auf den Wert der Option.
