Im August 2024 erlebte der Haas invest4innovation Aktienfonds eine bemerkenswerte Entwicklung, die sowohl Herausforderungen als auch Erfolge mit sich brachte. Der Monat begann mit einem der schlechtesten Starts in der Geschichte , was insbesondere durch Verluste in Japan und auf dem NASDAQ deutlich wurde. Doch was zunächst wie ein tiefer Fall aussah, wandelte sich schnell zu einer bemerkenswerten Erholung, die den Fond im Wesentlichen unverändert durch den August führte.
Marktüberblick und Fondentwicklung: Der August war geprägt von einer volatilen Marktlage, doch die großen Indexwerte und der Fond selbst zeigten eine bemerkenswerte Resilienz. Der Fond schloss den Monat mit einem neutralen Ergebnis ab, was angesichts der Turbulenzen als Erfolg gewertet werden kann. Besonders kleinere Nebenwerte, die traditionell einen größeren Anteil im Fond haben, erholten sich nicht so schnell, was jedoch durch die Diversifikation und die Fokus auf Innovation und Technologie abgefedert wurde.
Performance und Strategie: Die Jahresperformance liegt bei 15%, was am unteren Rand der Zielrendite liegt, die für den Fond angestrebt wird. Dennoch bleibt das Ziel, den Ausgabepreis wieder zu erreichen, realistisch, besonders wenn man eine Jahresendrally oder positive Entwicklungen in den kommenden Wochen berücksichtigt. Die Zinssenkungen in den USA und die allgemeine Marktentwicklung könnten hierbei eine entscheidende Rolle spielen.
Portfolioänderungen: Im August gab es einige Anpassungen im Portfolio. Die Positionen bei Despegar stiegen durch Kursgewinne und Zukäufe, . PayPal zeigte eine positive Entwicklung, was auf strategische Entscheidungen und positive Unternehmensnachrichten zurückzuführen ist.
Herausragende Positionen:
- Despegar: Bekannt als das Booking.com von Lateinamerika, bietet es ein verständliches Geschäftsmodell und ist günstig bewertet.
- On The Beach: Das TUI oder Holiday Check von England, zeigt eine starke Entwicklung.
Verkauf und Gewinnmitnahmen: Es gab Gewinnmitnahmen bei Intern Co und eine erfolgreiche Veräußerung von Property Guru nach einer Übernahme, was die Cash-Position des Fonds leicht erhöhte.
Markt und Strategie: Der Fond bleibt seiner Strategie treu, sich auf innovative und technologisch führende Unternehmen zu konzentrieren. Die Cash-Position wurde leicht erhöht, um auf Marktveränderungen flexibel reagieren zu können.
Zusammenfassung: Der August zeigte, dass trotz anfänglicher Turbulenzen, eine solide Strategie und Diversifikation den Fond stabil halten können. Die Erholung der großen Indexwerte und die gezielte Anpassung des Portfolios sprechen für eine nachhaltige Investitionsphilosophie. Für weitere Fragen oder Anmerkungen zum Portfolio stehe ich gerne zur Verfügung. Vielen Dank für Ihr Vertrauen und bis zum nächsten Update.
